HBC et Insight Partners annoncent la création de l’entreprise numérique autonome Saks OFF 5TH

Investissement de 200 millions de dollars de Insight Partners, qui évalue les activités de commerce électronique de Saks OFF 5TH à environ 1 milliard de dollars

Le partenariat fait de Saks OFF 5TH un détaillant de luxe à rabais de premier plan dans le secteur du commerce électronique

Paige Thomas devient membre du conseil d’administration et présidente et chef de la direction de la nouvelle entité

New York, le 21 juin 2021. ‒ HBC et son principal investisseur en capital de développement, Insight Partners, ont conclu un partenariat qui établit le commerce électronique Saks OFF 5TH comme une entité autonome. Insight Partners a investi 200 millions de dollars en actions dans l’entreprise de commerce électronique Saks OFF 5TH, estimant la valeur de cette dernière à environ 1 milliard de dollars. Les 105 magasins de Saks OFF 5TH aux États-Unis et au Canada constitueront une entité distincte, appelée O5, qui appartiendra en totalité à HBC.

« Grâce à sa position unique sur le marché et dans la foulée d’une croissance phénoménale, nous sommes ravis de faire de Saks OFF 5TH le chef de file des détaillants de luxe à rabais dans le secteur du commerce électronique », a déclaré Richard Baker, gouverneur, président exécutif et chef de la direction de HBC. « En tant que véritable détaillant de luxe à rabais offrant un grand assortiment de marchandises, Saks OFF 5TH voit une excellente occasion de s’accaparer de nouvelles parts de marché en développant davantage ses capacités numériques. Nous sommes heureux de collaborer une fois de plus avec Insight Partners dans le cadre de cette transaction, car cette société offre des conseils et une expertise inégalés dans l’espace numérique. À HBC, nous continuons de mettre l’accent sur l’identification de la valeur de nos actifs et cette transaction est un excellent exemple de la façon dont nous mettons en œuvre cette stratégie. »

Paige Thomas a été nommée présidente et chef de la direction de la nouvelle entreprise numérique Saks OFF 5TH. Elle siègera également au conseil d’administration. Dans le cadre de ses fonctions, elle déterminera l’orientation future de l’entreprise et concentrera les investissements sur l’amélioration des capacités du commerce omnicanal, y compris le traitement des commandes et la logistique, ainsi que sur le soutien des infrastructures et la meilleure expérience client dans tous les canaux.

« Sous la direction de Paige, la voie est grande ouverte pour Saks OFF 5TH », a ajouté M. Baker. « Elle a pris les rênes de l’entreprise à peine un mois avant le début de la pandémie et, pendant cette période des plus difficiles, l’a dirigée avec succès tout en stimulant la croissance du commerce électronique et en améliorant l’offre de produits et de marques. Je suis convaincu qu’une solide gestion et un modèle d’exploitation éprouvé permettront à Paige et à son équipe de continuer d’accélérer la croissance de Saks OFF 5TH et de renforcer sa position de chef de file sur le marché du commerce à rabais. »

Mme Thomas a précisé : « Un important potentiel est encore inexploité en ce qui a trait aux activités numériques de Saks OFF 5TH, et les investissements appropriés visant à soutenir l’expérience client nous mèneront à une croissance exponentielle. Saks OFF 5TH propose aux fervents de la mode un remarquable assortiment de marques aux meilleurs prix. Nous continuerons à tenir la promesse de notre marque, tout en améliorant l’expérience grâce à de meilleures capacités numériques, à de nouveaux partenariats et à un plus grand assortiment de produits. »

Le directeur général d’Insight Partners, Deven Parekh a déclaré : « Le secteur des articles de luxe à rabais offre une occasion de croissance, et nous croyons que Saks OFF 5TH s’est taillée une place dans un marché mal desservi. Nous avons toujours été impressionnés par l’équipe de direction de Saks OFF 5TH et par l’attention qu’elle porte au développement d’une expérience numérique sans précédent. Nous sommes impatients de travailler avec HBC dans le cadre de ce nouveau partenariat, en continuant à nous appuyer sur la lancée et la trajectoire de croissance de Saks OFF 5TH. »

Rob Brooks, qui occupait précédemment le poste de chef de l’approche clientèle à Saks OFF 5TH, a été nommé président de O5. O5 exploitera tous les magasins Saks OFF 5TH traditionnels de la même manière qu’une concession. M. Brooks relèvera directement de M. Baker et dirigera une équipe qui aura pour objectif principal de soutenir et d’améliorer davantage l’expérience omnicanal globale. La gestion du marketing et du marchandisage incombera à Saks OFF 5TH afin que les deux entreprises offrent une expérience uniforme, puisque la marque demeure la même pour la clientèle. Les magasins continueront d’être à part entière des points de contact avec la clientèle. Les retours, les échanges et les cartes de crédit SaksFirst continueront à être acceptés en ligne et dans les magasins.

Mme Thomas a ajouté : « Rob a été un véritable partenaire pour moi et il a joué un rôle essentiel pour Saks OFF 5TH durant la pandémie, en s’assurant que notre clientèle restait au cœur de nos préoccupations lors des prises de décision. J’ai hâte de poursuivre cette collaboration alors que nous nous assurons d’adopter une approche harmonieuse pour notre clientèle dans nos magasins et en ligne afin d’offrir une solide expérience omnicanal. »

Insight Partners se joint à d’autres importantes sociétés ayant investi dans HBC et Saks OFF 5TH, dont Rhône et ses filiales, un investisseur de premier plan de HBC depuis 2017.

Franz-Ferdinand Buerstedde, directeur général de Rhône et membre du conseil d’administration de HBC, a déclaré : « Il s’agit d’une autre étape importante de notre partenariat avec Richard Baker, de HBC, et Insight Partners. Paige Thomas et l’équipe de Saks OFF 5TH ont accompli un travail remarquable pour réinventer l’entreprise et la transformer en une destination de premier plan pour la mode griffée à rabais, tant sur sa plateforme numérique florissante que dans ses magasins. Les changements annoncés aujourd’hui fourniront à l’entreprise les capitaux ainsi que l’expertise et les ressources supplémentaires nécessaires pour stimuler sa croissance. »

Conseillers

Morgan Stanley & Co. LLC a agi en tant qu’agent de placement de HBC pour cette transaction.

Ropes & Gray LLP et Stikeman Elliott LLP ont servi de conseillers juridiques à HBC.

District Capital Partners a agi comme conseiller financier et Willkie Farr & Gallagher LLP comme conseiller juridique d’Insight Partners.

À propos de HBC

HBC est une société de portefeuille d’investissements et d’entreprises qui se situe à l’intersection du commerce de détail et de l’immobilier.

Elle est propriétaire majoritaire de compagnies emblématiques du commerce électronique : Saks, une destination en ligne de premier plan pour la mode de luxe, et Saks OFF 5TH, un détaillant en ligne de luxe à rabais offrant les meilleures marques à prix sensationnels. Ces deux entreprises ont été créées en tant que sociétés distinctes en 2021.

HBC détient également en totalité La Baie d’Hudson, le principal détaillant multicatégories au Canada, de même que SFA, l’entité qui exploite les magasins Saks Fifth Avenue traditionnels, et O5, qui exploite les magasins Saks OFF 5TH.

Avec des actifs dans les principaux marchés et des emplacements de choix en Amérique du Nord, HBC possède ou contrôle, entièrement ou avec des partenaires de coentreprise, environ 40 millions de pieds carrés de superficie brute de location. Propriétés et Investissements de HBC, le secteur des biens immobiliers et des investissements de la Compagnie, gère ces biens ainsi que d’autres offres immobilières avec des entreprises comme Street-Works Development, une société de développement immobilier.

Constituée en 1670, la Compagnie de la Baie d’Hudson est la société qui compte le plus grand nombre d’années consécutives d’exploitation en Amérique du Nord. Elle a des sièges sociaux à New York et à Toronto. Pour plus d’information, visitez le site www.hbc.com.

À propos d’Insight Partners

Insight Partners est une société mondiale de capital-risque et de capital-investissement de premier plan qui investit dans des entreprises en expansion dans les domaines des technologies et des logiciels à forte croissance menant des changements transformateurs dans leurs industries. Fondée en 1995, Insight Partners a investi dans plus de 400 entreprises dans le monde entier et a réuni, grâce à une série de fonds, plus de 30 milliards de dollars en engagements d’investissement. Sa mission est de trouver des cadres visionnaires, de les financer et de travailler avec eux avec succès, en leur fournissant une expertise pratique et concrète en matière de logiciels pour favoriser la réussite à long terme. Grâce à son personnel et à son portefeuille, Insight Partners encourage une culture axée sur la croyance que les entreprises en expansion et la croissance créent des occasions pour tous. Pour plus d’informations sur Insight Partners et tous ses investissements, visitez le site insightpartners.com ou suivez-nous sur Twitter @insightpartners.

À propos de Rhône

Fondée en 1996, Rhône est une société mondiale de capital-investissement qui se concentre sur les investissements dans des entreprises ayant une présence transatlantique. La philosophie d’investissement de Rhône comprend le développement de partenariats stratégiques forts avec les entreprises dans lesquelles elle investit. L’histoire de Rhône est jalonnée de nombreuses transactions réussies de séparation d’entreprises et de collaboration avec des entrepreneurs et des entreprises familiales. Elle exerce ses activités dans ses bureaux de Londres, New York et Madrid. Rhône a investi dans un portefeuille diversifié d’entreprises de divers secteurs comme les services aux entreprises, la consommation et le secteur industriel. Pour plus d’information sur Rhône, ses professionnels de l’investissement et son portefeuille actuel, visitez le site : www.rhonegroup.com.

Personne-ressource

Nicole Schoenberg
press@hbc.com