HBC et Insight Partners lancent Saks, une société de commerce électronique autonome destinée à élargir rapidement leur clientèle sur le marché croissant de la mode de luxe en ligne

• Collecte de 500 millions de dollars auprès d’Insight Partners pour créer une plateforme de commerce électronique de luxe de premier plan, évaluant Saks à 2 milliards de dollars
• Marc Metrick sera PDG et membre du conseil d’administration d’une nouvelle société
• Sebastian Gunningham rejoint le conseil d’administration de Saks et devient conseiller

NEW YORK - 5 mars 2021 - HBC et son principal investisseur en capital de croissance, Insight Partners, ont conclu un partenariat qui établit le commerce électronique de Saks Fifth Avenue comme une entité autonome, qui sera connue sous le nom de Saks. Insight Partners a procédé à un investissement minoritaire de 500 millions de dollars dans Saks, évaluant la société à 2 milliards de dollars. Les 40 magasins du détaillant seront exploités séparément par une entité appelée SFA, qui reste entièrement détenue par HBC. En tant que sociétés sœurs distinctes, mais liées, Saks et SFA seront en meilleure position pour planifier et investir de façon judicieuse dans leurs modèles de services respectifs.

Le gouverneur, président exécutif et PDG de HBC, Richard Baker, a déclaré : « Le commerce électronique de luxe est sur le point de connaître une croissance exponentielle, et en tant que société numérique autonome occupant déjà une solide position dans le secteur du luxe, Saks est prête à gagner une part de marché importante. Avec cette initiative, nous redéfinissons l’écosystème du magasinage de luxe, alimenté par une clientèle de choix, un capital de marques incomparable, des relations de longue date avec les meilleurs créateurs et des magasins exceptionnels sur les principaux marchés d’Amérique du Nord. L’expertise de l’équipe en matière de mode, combinée à une nouvelle orientation numérique, offrira aux clients une expérience d’achat inégalée. En outre, cette transaction renforce la capacité de HBC à dégager une valeur significative des actifs de la société. Nous sommes ravis de nous associer à Insight Partners, une entreprise reconnue à l’échelle mondiale pour sa capacité à faire évoluer les chefs de file de l’Internet, des logiciels et du commerce électronique, afin de révéler tout le potentiel de Saks en tant que plateforme de commerce électronique de luxe. »

Accélérer la croissance de Saks en tant que plateforme de commerce électronique de luxe

Marc Metrick, précédemment président et directeur général de Saks Fifth Avenue, occupera le poste de chef de la direction de Saks et sera membre du conseil d’administration de la société. Sous sa direction, Saks réalisera des investissements stratégiques pour faire évoluer son expérience en ligne et la diversifier. Ces investissements soutiendront l’activité numérique déjà bien établie de Saks, en commençant par le renforcement de son modèle de service grâce à des assortiments de style accrus et à la personnalisation basée sur les données. Au final, Saks proposera une plateforme hybride de vente au détail et de marché, élargissant son offre tout en conservant une expérience unique.

M. Baker poursuit : « Sous la direction de Marc, Saks Fifth Avenue a connu ces dernières années une transformation totale de la marque et de l’expérience client. Ses efforts, ainsi que ceux de son équipe de direction experte, ont permis à l’entreprise de générer une croissance du chiffre d’affaires en tête de l’industrie et une pénétration impressionnante du marché. Je suis persuadé qu’il apportera à Saks ce même leadership innovant alors qu’elle se lance dans son aventure en tant que société de commerce électronique autonome. »

M. Metrick a déclaré : « Depuis près d’un siècle, nos clients apprécient l’expérience de magasinage chez Saks Fifth Avenue et lui accordent leur confiance, ce qui a permis à la marque de s’imposer comme une autorité en matière de mode et de placer la barre plus haut dans le domaine du commerce de luxe. En tant qu’entreprise indépendante, nous sommes bien placés pour réaliser les investissements appropriés afin de stimuler une croissance exponentielle et proposer la même expérience exceptionnelle en ligne. Les possibilités qui s’offrent à nos clients et à nos partenaires fournisseurs nous motivent. C’est un début décisif pour les cent prochaines années de Saks en tant que détaillant de luxe de premier plan. »

Avec la transition de Saks vers une société de commerce électronique, Sebastian Gunningham rejoindra le conseil d’administration de l’entreprise et agira à titre de conseiller. M. Gunningham était auparavant membre de l’équipe de direction d’Amazon et a dirigé l’expansion de son marché parmi d’autres grandes divisions technologiques et opérationnelles de la société. Il a également occupé des postes de direction chez Apple et Oracle, ainsi que d’autres postes de direction dans des entreprises de classe mondiale.

Le directeur général d’Insight Partners, Deven Parekh, ajoute : « Le commerce électronique de luxe est un secteur à forte croissance exceptionnellement résilient et nous sommes ravis d’investir dans une marque centenaire emblématique qui a si bien réussi à se transformer en une stratégie numérique native. Saks a prospéré en se réinventant continuellement, mais aussi en restant fidèle à sa stratégie qui consiste à devenir le partenaire de choix de nombreuses grandes marques mondiales. Nous sommes impatients de nous associer à Marc et aux membres de la direction pour continuer à élargir leur clientèle mondiale et devenir la société de référence dans le domaine du commerce électronique de luxe. »

Les magasins resteront le principal point de contact pour les clients

Le nom Saks Fifth Avenue demeurera la dénomination commerciale des deux entreprises pour la clientèle. Saks et SFA travailleront de concert pour continuer à offrir une expérience client impeccable. Les retours, les échanges et les cartes de crédit SaksFirst continueront à être acceptés en ligne et dans les magasins.

Saks dirigera le marketing et la commercialisation des deux sociétés, tandis que les magasins rempliront les fonctions physiques de Saks, telles que l’achat en ligne, le ramassage en magasin, les échanges, les retours et les retouches. La propriété intellectuelle de Saks Fifth Avenue, y compris la marque et l’identité visuelle, restera détenue et administrée par Saks.

Larry Bruce a été nommé président de SFA et relèvera directement de M. Baker. M. Bruce travaille pour Saks Fifth Avenue depuis près de 20 ans et a occupé le poste de premier vice-président, Magasins au cours des huit dernières années.

M. Metrick a ajouté : « La marque Saks Fifth Avenue est ancrée dans l’offre de ce qui se fait de mieux en matière de mode et de beauté. L’expansion de la présence en ligne de Saks permettra d’accroître la notoriété de la marque, tandis que les sites physiques continueront à servir de point de contact important pour les clients. Je suis convaincu que Larry est la personne idéale pour continuer à diriger l’ensemble des magasins. Nous nous réjouissons de maintenir une relation symbiotique et de travailler ensemble pour offrir une expérience client impeccable sur tous les canaux. »

Rhône Capital, un actionnaire important de HBC, a participé activement à la transaction.

Franz-Ferdinand Buerstedde, directeur général de Rhône Capital, a déclaré : « Il existe un grand potentiel dans les entreprises qui opèrent à l’intersection du commerce de détail, de la technologie et de l’immobilier. Nous sommes heureux de voir cette transaction se concrétiser et sommes convaincus qu’elle conduira à une création de valeur significative. La stratégie consistant à élargir l’offre de commerce électronique de Saks tout en continuant à desservir les clients grâce à ses magasins bien positionnés sera mutuellement bénéfique et renforcera davantage la marque Saks Fifth Avenue en tant que véritable chef de file de la vente au détail de produits de luxe. »

Conseillers

Morgan Stanley & Co. LLC a agi en tant qu’agent de placement de HBC pour cette transaction.

Ropes & Gray LLP et Stikeman Elliott LLP ont servi de conseillers juridiques à HBC.

District Capital Partners a agi comme conseiller financier et Willkie Farr et Gallagher comme conseiller juridique d’Insight Partners.

À propos de HBC

HBC est une compagnie d’activités de portefeuille qui opère à l’intersection du commerce de détail et de l’immobilier. Investisseur à long terme dans des entreprises emblématiques, HBC dispose d’actifs précieux dans les principaux marchés et dans des lieux de premier ordre en Amérique du Nord.

Parmi les sociétés du portefeuille de HBC figurent trois détaillants de renom : Saks Fifth Avenue (un détaillant de luxe de renom), La Baie d’Hudson (le principal détaillant multicatégories du Canada) et Saks OFF 5TH (un détaillant à rabais réputé).

HBC possède ou contrôle, entièrement ou avec des partenaires de coentreprise, environ 40 millions de pieds carrés de superficie brute de location. Propriétés et Investissements de HBC, le secteur de portefeuille des biens immobiliers et de l’investissement de l’entreprise, gère ces biens ainsi que d’autres offres immobilières, notamment Street-Works Development, sa société de développement immobilier.

Fondée en 1670, HBC siège à Toronto et à New York et est la plus ancienne compagnie d’Amérique du Nord à exercer ses activités de manière continue. Pour obtenir des précisions, visitez le site www.hbc.com.

À propos d’Insight Partners

Insight Partners est une société mondiale de capital risque et de placement privé de premier plan qui investit dans des entreprises en expansion dans les domaines des technologies et des logiciels à forte croissance menant des changements transformateurs dans leurs industries. Fondée en 1995, Insight Partners a investi dans plus de 400 entreprises dans le monde entier et a réuni, grâce à une série de fonds, plus de 30 milliards de dollars en engagements de capitaux. La mission d’Insight est de trouver des cadres visionnaires, de les financer et de travailler avec eux avec succès, en leur fournissant une expertise pratique et concrète en matière de logiciels pour favoriser la réussite à long terme. À travers son personnel et son portefeuille, Insight encourage une culture axée sur la croyance que les entreprises en expansion et la croissance créent des occasions pour tous. Pour plus d’informations sur Insight et tous ses investissements, visitez le site insightpartners.com ou suivez-nous sur Twitter @insightpartners.

PERSONNE-RESSOURCE :

Nicole Schoenberg
HBC et Saks
press@hbc.com